empty
06.08.2024 04:52 PM
歐元/美元:美元受重創,歐元靜待局勢明朗
This image is no longer relevant

美元的急劇下跌反映出市場的日益焦慮,儘管突然的拋售被認為比逐漸下跌風險更小。這種擔憂源於對美國經濟可能衰退的重新恐懼。

經濟困境的主要前兆是收益率曲線從倒掛狀態中退出以及聯邦基金利率的上升。這些因素一同表明經濟正在走向硬著陸,強化了聯邦儲備局採取果斷行動的理由。

美元指數暴跌,一度跌破102.2點,之後又反彈至103點以上。

支撐位:102.50,102.20,102.00

阻力位:103.00,103.50,104.00

This image is no longer relevant

美元從灰燼中崛起

週二帶來了向上修正。歐元/美元週一攀升至1.1000,今天修正至1.0910。日圓週一對美元升至142.0,今天貶至145.0。然而,預期本週以及下週貨幣對的高波動性將持續。

最近美國的弱就業數據和低迷的PMI數據引發了對世界最大經濟體狀況的擔憂,提高了美聯儲在9月堅決降息的可能性。這尤其影響了10年期美國國債收益率,該收益率下降至3.75%,從而導致美元走弱。

在本週初,美股市低迷之際,交易者開始將年內降息近115個基點的預期納入考量。9月降息50個基點的概率從上週的12%在週二上升至接近92%。

7月一個有趣的時刻出現了,當時美聯儲堅持長期保持高利率,而日本央行則將利率維持在接近零的水平,導致美元/日圓創下38年來最高的162.0。

This image is no longer relevant

然而,在七月底和八月初,日本銀行收緊了貨幣政策。加上美國數據疲弱,這導致美元/日元從154跌至142。

這迫使交易員緊急關閉他們的日元套利交易部位,如上週的CFTC數據所顯示,日元的空頭押注從四月接近十年高點的145億美元降至60億美元。

日元走強,對全球股市施壓

日元的大幅走強影響了日本的股市,隨後導致美國和歐洲股市下跌。

分析師早已預料到這一結果,因為一些報告顯示美國和歐盟的經濟增長放緩,以及第二季度企業盈利報告慘淡。商品和石油價格下滑也符合這一情景,使得股市和商品市場很可能在八月底收於負值。

鑒於七月就業數據弱於預期,聯邦儲備政策制定者發表聲明否認國內經濟正處於衰退。然而,他們承認聯邦儲備需要降息以避免衰退情景的發生。

高盛分析師將明年美國經濟衰退的可能性從15%提高到25%。同時,他們指出了一些可能避免經濟下滑的因素。

在這種背景下,市場面臨的主要風險包括美國經濟可能從軟著陸轉向衰退。此外,在美國總統選舉前國內政治緊張局勢不斷升級,以及對中東全面衝突的擔憂,都增加了風險資產和貨幣市場的不確定性。

非農就業數據疲弱後的美國經濟快照

週五發布的悲觀的美國勞動力市場報告增加了年底大幅降息的押注。儘管如此,分析顯示美國經濟的情況可能並不像看上去那麼令人擔憂。

自2021年10月以來,失業率達到4.3%的高位。此外,非農就業數據顯示七月的招聘情況疲弱。然而,美國GDP在2024年第二季度的增長加速表明經濟依然在成長。

重要的是,勞動力市場報告往往會進行重大修正,這可能會改變初步的消極看法。因此,聯邦儲備大幅降息可能會導致市場進一步的不穩定,加強投資者對經濟狀況惡化的擔憂。

美國服務業企業活動的復甦也證實了目前經濟狀況的複雜性。ISM七月服務業PMI指數上升到51.4,表明適度復甦。此外,新訂單和企業活動指數也有所改善,這讓從非農就業數據得出的悲觀結論存在疑問。

市場的關注點現在集中在新的經濟數據上,包括歐元區和美國的零售銷售數據,以及美國能源部的短期能源展望。

歐元區六月份零售銷售同比下降0.3%,而五月份增長了0.5%,這與市場預期的+0.1%相反。同期的零售銷售環比下降0.3%,而預期為增長0.1%。

This image is no longer relevant

悲觀的歐元區數據使歐元承受適度的賣壓。然而,這一動態不太可能持續。在最近美元指數跌至3月低點(102.3)並隨後反彈後,該工具將處於高波動性交易中,可能隨後出現美元的新一波看跌浪潮。

UOB Group 的貨幣分析師相信歐元將依然展現其強勢。如果EUR/USD對能夠穩定在1.0910的支撐位之上,則有很大的機會重新測試1.1010的阻力位。突破這一門檻對進一步強化歐元至關重要,有潛力上升到1.1070。

因此,投資者和交易者應緊密關注歐元相對於這些關鍵水平的變動,並根據這些技術指標制定策略。

對英鎊的預期

在美元回升的背景下,英鎊今天也面臨壓力。交易者對英鎊的興趣普遍增加。GBP/USD 接近日線圖上升通道的下邊界。從歷史上看,這經常是一個良好的買入機會,因為回到這個水平通常會吸引買家注意。

This image is no longer relevant

在英鎊/美元(GBP/USD)匯率跌破1.2900這一重要心理支撐位後,我們現在正觀察回調,這突顯了當前的短期不確定性。

英鎊/美元接近1.2790附近的50日指數移動平均線(EMA),這是一個至關重要的點位,用以確定下一步走勢。

14日相對強弱指數(RSI)已下降至約40,這可能為動量振盪器提供一些支撐,從而防止進一步下跌。

在支撐方面,1.2800整數關口對英鎊/美元的多頭興趣來說是一個重要區域。如果價格突破向上,下個顯著目標將是大約1.3140附近的兩年高位阻力區。

Natalya Andreeva,
Analytical expert of InstaForex
© 2007-2025
选择时间框架
5
分钟
15
分钟
30
分钟
1
小时
4
小时
1
1
通过InstaForex赚取加密货币汇率变动的收益。
下载MetaTrader 4并开启您的第一笔交易。
  • Grand Choice
    Contest by
    InstaForex
    InstaForex always strives to help you
    fulfill your biggest dreams.
    JOIN CONTEST

推荐文章

5月14日美國市場新聞摘要

IBM 的股價持續攀升,技術圖表信號顯示其可能朝向 $265.90 水平發展。受到公司強勁表現和利好的技術背景的支持,投資者對該公司股票表現出興趣。

Ekaterina Kiseleva 12:40 2025-05-14 UTC+2

歐洲股市上揚,美聯儲承壓:交易員相信利率會下調

美國貨幣疲軟,主要美國股票指數週二顯示出增長,這是由於通脹放緩和華盛頓與北京貿易關係的積極信號共同促成的。 美國的消費者價格數據令分析師感到滿意:4月份,通脹僅顯示出0.2%的小幅增長,相較於3月份。

Thomas Frank 11:07 2025-05-14 UTC+2

5月13日美國市場新聞摘要

由於突破關鍵技術水平,Citigroup的股價正在穩步上漲,顯示有繼續上升的潛力。在金融行業出現穩定跡象的情況下,市場參與者認為該銀行的股票具有吸引力。

Ekaterina Kiseleva 12:38 2025-05-13 UTC+2

NRG Energy價值上升至120億美元的協議後劇增 —— 能源領域的新玩家?

星期一的紐約交易場公佈了讓人印象深刻的收益,三個主要指數劇烈上升,S&P 500自三月初以來首次高漲。之所以產生這種樂觀情緒,是因為公布了美國與中國臨時緩和關稅的消息,投資者將此行為視為這場長時間貿易衝突可能的轉折點。

Thomas Frank 12:11 2025-05-13 UTC+2

5月12日美國市場新聞摘要

由於市場對華盛頓與北京貿易談判可能取得進展抱有樂觀情緒,美國股票指數正持續上升。投資者寄望最終達成協議,這可能緩解地緣政治緊張局勢,並為市場注入新的動力。

Ekaterina Kiseleva 15:25 2025-05-12 UTC+2

貿易和平的希望:美中談判如何震撼歐洲證券交易所

儘管整體氣氛樂觀,雙方代表團尚未披露協議的詳細內容,並承諾將於週一分享更多資訊。與此同時,市場已對雙方的正面情緒做出了反應,這成為推動歐洲地區股市上漲的強大動力。

Thomas Frank 11:02 2025-05-12 UTC+2

2025年5月8日美國市場新聞摘要。由於貿易協議樂觀情緒,美國股市指數收高

主要的美國股票指數在交易日結束時上漲,這一增長受到唐納·川普對貿易協議談判進展的言論的推動。市場將此視為一個積極的信號,導致期貨市場上漲,並提升了投資者信心。

Ekaterina Kiseleva 14:00 2025-05-08 UTC+2

黃金下滑,股票下跌:印度、德國和美聯儲的共同點

週二,全球股市下跌,帶動MSCI全球所有國家指數走低,因美國貿易談判的長期不確定性以及對美聯儲信號的預期對投資者情緒造成了沉重壓力。美元兌主要貨幣走弱,反映出美國經濟政策信心減弱。

12:36 2025-05-07 UTC+2

5月7日美國市場新聞摘要

主要美國股票指數以負值收盤,其中S&P 500指數下跌0.8%,這是由於對貿易政策的不確定性日益增加,以及市場對聯邦儲備系統新評論的期待。 市場出現高度波動,反映出投資者對經濟前景和央行行動的擔憂。

Ekaterina Kiseleva 12:20 2025-05-07 UTC+2

黃金下跌,股票暴跌:印度、德國和美聯儲的共同點是什麼?

週二全球股市下跌,追蹤世界股票的 MSCI 指數出現下跌。主要原因是投資者對持續的美國貿易談判感到失望,並期待美聯儲的信號。

Thomas Frank 07:05 2025-05-07 UTC+2
现在无法通话?
提出您的问题,用 在线帮助.
Widget callback
 

Dear visitor,

Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.

If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.

Why does your IP address show your location as the USA?

  • - you are using a VPN provided by a hosting company based in the United States;
  • - your IP does not have proper WHOIS records;
  • - an error occurred in the WHOIS geolocation database.

Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaForex anyway.

We are sorry for any inconvenience caused by this message.